A maior transformação tributária que o Brasil viveu nas últimas cinco décadas não se limita a alterar alíquotas ou simplificar obrigações acessórias. Ela está, silenciosamente, redesenhando o mapa logístico do país. Decisões que antes eram tomadas com base em incentivos fiscais estaduais — onde instalar uma fábrica, por qual rota escoar mercadorias, em que estado posicionar um centro de distribuição — passam agora por uma revisão profunda. E quem ainda não começou a olhar para esse movimento pode estar perdendo tempo precioso.
A implementação gradual do novo sistema tributário, com a substituição de cinco tributos pelo Imposto sobre Bens e Serviços (IBS) e pela Contribuição sobre Bens e Serviços (CBS), cria um cenário em que a lógica de localização empresarial muda de forma estrutural. Com a transição prevista para se completar até 2033, empresas de todos os portes têm diante de si uma janela estratégica que exige planejamento cuidadoso — e informação de qualidade. É exatamente nesse ponto que três pesquisas recentes se destacam como leituras indispensáveis para quem atua em logística, tributação ou gestão de cadeias de suprimentos.
O fim da guerra fiscal e suas consequências práticas
Durante décadas, a chamada guerra fiscal entre estados moldou a geografia produtiva e logística brasileira. Empresas instalavam operações em determinadas unidades da federação não porque fazia sentido do ponto de vista logístico, mas porque os benefícios tributários oferecidos compensavam custos adicionais de transporte, armazenagem e distribuição. Centros de distribuição foram erguidos em locais estrategicamente questionáveis, mas fiscalmente vantajosos. Fábricas se estabeleceram em regiões distantes dos principais mercados consumidores em troca de créditos presumidos de ICMS.
Com a reforma tributária, essa equação muda radicalmente. A tributação no destino — princípio central do novo modelo — elimina boa parte das vantagens que justificavam essas decisões de localização. O imposto passa a ser recolhido onde o consumo efetivamente acontece, e não mais onde o bem é produzido ou onde a nota fiscal é emitida. Na prática, isso significa que manter uma operação em determinado estado apenas por razões fiscais pode deixar de fazer sentido econômico.
É nesse contexto que a Federação das Indústrias do Estado de Mato Grosso (FIEMT) publicou uma análise que merece atenção especial. Reunindo especialistas de diferentes setores, o estudo posiciona a reforma como uma “oportunidade estratégica” e não apenas como uma obrigação regulatória. Segundo a publicação, disponível no portal da entidade, a reforma vai influenciar diretamente decisões sobre localização de centros de distribuição e operações internacionais, exigindo que as empresas revisitem toda a sua estrutura logística à luz do novo modelo tributário. A mensagem central é clara: quem tratar a reforma apenas como uma questão de compliance estará perdendo a dimensão estratégica da mudança.
A reorganização das cadeias de suprimentos já começou
Se a análise da FIEMT oferece um panorama qualitativo da transformação em curso, o relatório publicado pela EY Brasil em janeiro de 2026 traz uma perspectiva mais granular sobre o que está efetivamente acontecendo nas empresas. O estudo, intitulado “Cadeias de Suprimentos Estão Sendo Redesenhadas no Brasil”, revela que a reforma tributária já está provocando uma reorganização completa da localização de fábricas e centros de distribuição em diversos setores da economia.
O documento da EY aponta que empresas de grande porte iniciaram projetos de revisão de suas malhas logísticas, considerando não apenas os impactos tributários diretos, mas também os efeitos secundários da reforma sobre custos de transporte, prazos de entrega e eficiência operacional. Em um país de dimensões continentais como o Brasil, onde o custo logístico historicamente consome uma fatia significativa do faturamento das empresas, essa reorganização tem potencial para gerar ganhos expressivos de competitividade.
O ponto mais relevante do relatório, contudo, vai além da questão locacional. A EY destaca que o redesenho das cadeias de suprimentos no Brasil está acontecendo simultaneamente a um movimento global de reestruturação logística, impulsionado por fatores como tensões geopolíticas, digitalização acelerada e pressões por sustentabilidade. A reforma tributária brasileira, nesse sentido, funciona como um catalisador que se soma a tendências internacionais já em curso. Empresas que conseguirem alinhar sua adaptação tributária doméstica com essas tendências globais terão uma vantagem competitiva significativa nos próximos anos.
Vale observar que o relatório não trata a questão como uma preocupação exclusiva de multinacionais ou grandes corporações. Empresas de médio porte que dependem de redes de distribuição regionais também precisam reavaliar suas estratégias. Um distribuidor que mantém estoques em determinado estado por conta de benefícios fiscais, por exemplo, pode descobrir que a nova configuração tributária torna mais eficiente consolidar operações em uma localidade com melhor acesso rodoviário ou ferroviário, mesmo que anteriormente essa opção fosse descartada por razões fiscais.
A malha logística tributária sob a lupa da KPMG
A terceira pesquisa que merece destaque é o estudo publicado pela KPMG Brasil em fevereiro de 2026, que aprofunda um conceito particularmente útil para profissionais da área: a “malha logística tributária”. O termo, utilizado no relatório sobre os impactos estruturais da reforma na cadeia de suprimentos, refere-se à integração entre decisões logísticas e planejamento tributário — algo que, no novo modelo, ganha complexidade e importância inéditas.
O estudo da KPMG aborda três dimensões interligadas que merecem atenção. A primeira é a questão dos custos logísticos propriamente ditos e como eles se alteram quando a variável fiscal deixa de ser o principal determinante da localização. A segunda dimensão diz respeito à extinção progressiva dos incentivos fiscais estaduais, prevista para ocorrer até 2033, e os desafios que isso impõe a empresas que construíram suas operações em torno desses benefícios. A terceira, talvez a mais técnica, trata da dinâmica de créditos do IVA e de como a nova mecânica de creditamento afeta o fluxo de caixa e as decisões operacionais das empresas ao longo da cadeia produtiva.
Um aspecto que o relatório da KPMG ilumina com particular clareza é o risco de inércia. Empresas que postergarem a análise de seus arranjos logísticos podem se encontrar em desvantagem competitiva à medida que a transição avança. A extinção gradual dos incentivos fiscais não acontecerá de uma só vez, mas o planejamento para a nova realidade precisa começar agora. Reorganizar uma cadeia de suprimentos — renegociar contratos de locação, reavaliar parcerias com operadores logísticos, redesenhar rotas de distribuição — é um processo que leva anos, não meses.
O que as três pesquisas dizem quando lidas em conjunto
Analisadas individualmente, cada uma dessas pesquisas oferece insights valiosos. Mas é na leitura conjunta que emerge um quadro mais completo e, em certa medida, mais urgente. A FIEMT contextualiza a reforma como uma transformação estratégica de grande magnitude, convidando empresas a abandonarem uma postura meramente reativa. A EY mostra que o movimento de reorganização já está em andamento e que ele dialoga com tendências globais. A KPMG detalha as engrenagens técnicas que tornam esse redesenho necessário e aponta os riscos de quem demorar a agir.
Juntas, as três fontes convergem em alguns pontos fundamentais que vale a pena destacar:
- A localização de fábricas e centros de distribuição no Brasil será progressivamente determinada por eficiência logística real, e não por arbitragem fiscal entre estados.
- Empresas que investirem em projetos integrados de redesenho logístico-tributário terão vantagem competitiva significativa durante e após o período de transição.
- O prazo até 2033 pode parecer distante, mas a complexidade das mudanças operacionais exige que o planejamento comece imediatamente.
Há, naturalmente, incertezas no caminho. A regulamentação infraconstitucional da reforma ainda está em curso, e detalhes importantes sobre a operacionalização do IBS e da CBS continuam sendo definidos. A forma como o Comitê Gestor do IBS funcionará na prática, as regras específicas para regimes diferenciados e a mecânica de transição dos créditos acumulados são questões que podem alterar cálculos e projeções. Isso não invalida a necessidade de planejamento — pelo contrário, reforça a importância de acompanhar a evolução normativa de perto e manter a flexibilidade para ajustes.
O papel dos profissionais tributários nesse novo cenário
Um aspecto que perpassa as três pesquisas, ainda que nem sempre de forma explícita, é a mudança no perfil de atuação esperado dos profissionais de tributação e compliance. No modelo anterior, o planejamento tributário frequentemente operava de forma relativamente isolada das decisões logísticas e operacionais. Identificar incentivos fiscais, estruturar operações para maximizar créditos e gerenciar obrigações acessórias eram atividades que, embora complexas, tinham um escopo relativamente delimitado.
No novo modelo, a fronteira entre tributação e logística se dissolve de forma significativa. Decisões sobre onde armazenar mercadorias, por quais rotas transportá-las e como estruturar a cadeia de distribuição passam a ter implicações tributárias diretas e vice-versa. O profissional que compreender essa intersecção e for capaz de dialogar com as áreas de operações, supply chain e estratégia corporativa terá um papel muito mais relevante dentro das organizações.
Essa é, possivelmente, uma das dimensões menos discutidas da reforma tributária, mas uma das mais transformadoras. A simplificação do sistema — objetivo declarado da reforma — não significa necessariamente simplificação das decisões empresariais. Em muitos casos, a eliminação da complexidade tributária revela a complexidade logística que estava encoberta por ela. Empresas descobrirão que certas configurações operacionais, antes justificadas por razões fiscais, não se sustentam quando avaliadas puramente por critérios de eficiência.
O horizonte que se desenha
O Brasil está diante de uma oportunidade rara. Reformas tributárias dessa magnitude não acontecem com frequência — a última reestruturação comparável tem mais de meio século. O período de transição até 2033 oferece tempo suficiente para que empresas, profissionais e setores inteiros se adaptem, mas não tanto que permita complacência. As pesquisas da FIEMT, da EY e da KPMG, cada uma à sua maneira, reforçam que o momento de agir é agora.
Para os profissionais de logística, o recado é que a configuração atual de suas operações precisa ser questionada à luz de premissas que estão mudando. Para os profissionais de tributação e compliance, a mensagem é que seu papel se expande para territórios que exigem compreensão de cadeias de suprimentos, custos de transporte e estratégia operacional. E para os gestores e tomadores de decisão, a conclusão é que a reforma tributária não é apenas um tema para o departamento fiscal — é uma questão de estratégia corporativa que pode redefinir posições competitivas por anos ou décadas.
Acompanhar pesquisas como essas não é um exercício acadêmico. É uma necessidade prática para quem pretende navegar a transição com inteligência e transformar uma mudança regulatória em vantagem competitiva real. O mapa logístico do Brasil está sendo redesenhado. A pergunta que cada empresa precisa se fazer é se prefere participar desse redesenho ou ser redesenhada por ele.
